Una muy buena manera de diversificar tu inversión con una volatilidad muy limitada es usando fondos de inversión colectiva. La mayoría de las personas no tienen ni el tiempo ni el deseo de hacer un seguimiento manual de cada activo. Además, prefieren mantener un crecimiento equilibrado. Para ello, dos de las opciones más populares son los fondos cotizados en bolsa (ETF) y los fondos mutuos.

Aunque puedan parecer prácticamente idénticos, existen diferencias bastante evidentes. Ambos son cestas de bienes gestionadas por fondos de inversión. Los ETFs han transformado la inversión, ofreciendo una inversión pasiva de bajo coste. Los fondos de inversión siguen siendo una de las opciones más populares de gestión profesional, especialmente para la jubilación.

Estas se consideran las inversiones más seguras, a diferencia de otros activos menos estables que presentan una mayor variación de precios como lo son las acciones de ciertas empresas. Si quieres revisar por tu cuenta las inversiones previamente mencionadas, vamos a recomendarte el sitio web de inversión: Maclear que está respaldado por garantías con riesgo diversificado y tierras agrícolas, necesarias para alimentar a la población.

¿Qué son los ETFs?

Se trata de un fondo de inversión que posee una cartera diversificada de activos, como acciones, bonos o materias primas. Los ETFs  permiten a los inversores comprar participaciones de toda esa cartera a través de una bolsa de valores. Muchos están diseñados para replicar, no para superar, un índice específico.

Es importante destacar que los ETFs tienen una baja barrera de entrada. Existen acciones que se pueden comprar por tan solo un dólar como menciona Vanguard. Sin embargo, deberías (por recomendación) comprar una acción completa. De esta forma te beneficias de poder operar en cualquier momento del día y de la inversión pasiva dado a que tu dinero no se gestiona con tanta frecuencia por un administrador y tampoco pagas impuestos tan altos como en el caso de los fondos de inversión.

ETFs de acciones

Estos son algunos de los tipos más comunes. Suelen presentarse en forma de ETFs de gran capitalización que invierten en las empresas más grandes y consolidadas del mercado. Se consideran más estables, pero tienen un potencial de crecimiento más lento. En cuanto a los ETFs de pequeña capitalización, tienen mayor margen de crecimiento, pero tienden a ser más volátiles. Se espera que los ETFs de crecimiento generen ganancias e ingresos rápidamente, e incluyen a menudo empresas de reciente creación o centradas en la innovación.

Los ETFs de valor incluyen empresas que parecen infravaloradas en comparación con sus fundamentos. También existen los ETFs de dividendos, que reparten dividendos, una característica muy apreciada. Estos suelen ser la base de las carteras de inversión.

ETFs de bonos

Aquí, los inversores disfrutan de inversiones de renta fija. Obtienen acceso a colecciones de bonos emitidos por gobiernos, corporaciones u otro tipo de organizaciones. A diferencia de las acciones, los inversores emiten dinero a cambio de pagos regulares de intereses. Una de las mayores ventajas de estos es que proporcionan estabilidad. Son más populares cuando las tasas de interés son altas o hay volatilidad económica.Esto ha sido así desde 2025.

ETFs sectoriales

Algunos fondos cotizados en bolsa se centran en industrias o sectores específicos, en particular:

• Tecnología
• Cuidado de la salud
• Energía
• Finanzas
• Bienes de consumo

ETFs de materias primas

Estas opciones permiten acceder a bienes físicos y materias primas sin tener que comprar ni almacenar directamente el activo físico. Como siempre, las más populares son:

• Oro
• Plata
• Aceite
• Agricultura

ETFs internacionales

Estos fondos ofrecen diversificación internacional, lo que reduce aún más la volatilidad, pero depende del mercado en el que se centre el fondo. Algunos se enfocan en países o regiones específicas, mientras que otros se concentran en países en desarrollo o ya desarrollados. Los países más pobres presentan mayor volatilidad, pero ofrecen mayores oportunidades de crecimiento.

¿Qué son los fondos mutuos?

Para la mayoría de fondos de jubilación como el caso de los planes 401(k), la empresa solo ofrece una opción = los fondos mutuos. Estos suelen requerir montos mínimos de inversión mucho más elevados como miles de dólares. Además los inversores ganan rendimientos más estables gracias a que los precios se fijan al terminar el día.

Una gran ventaja es que los fondos mutuos permiten automatizar las inversiones y los retiros a comparación de los ETF, donde solo te dejan automatizar las compras en algunos fondos. Otra gran ventaja es contar con un operador profesional que realiza operaciones con mayor frecuencia. Lo malo es que supone costos más altos para los inversionistas. 

Fondos indexados

Estos fondos están diseñados para replicar el rendimiento de un mercado específico, en lugar de intentar superarlo. Invierten automáticamente en las mismas empresas o activos que componen el índice que siguen. Por ejemplo, un fondo indexado que replica el índice Dow Jones intentaría mantener las mismas empresas en proporciones similares a las del índice. Si este sube, el fondo está diseñado para subir con él, y viceversa.

Fondos de gestión activa

Este es el lugar donde los gestores de fondos profesionales invierten con el objetivo de superar un índice de referencia específico. Para hacer esto, ellos analizan empresas, sectores, tendencias económicas y las condiciones del mercado para decidir qué comprar y qué poder vender. Si consideran que las empresas están infravaloradas, suelen comprar sus acciones por ejemplo. También ajustarán su cartera hacia activos más conservadores en épocas de mayor inestabilidad. Como factor negativo, hacer esto va a conllevar comisiones más elevadas debido a toda la investigación, la gestión y la toma de decisiones que realicen.

Fondos de bonos

Estos instrumentos funcionan según el mismo principio que los ETFs, pero con las características de los fondos de inversión.

Fondos equilibrados

Estas estrategias combinan diversas clases de activos para crear una cartera diversificada, ofreciendo un equilibrio entre crecimiento y estabilidad. Por ejemplo, se puede invertir el 60% en acciones y el 40% en bonos. BlackRock indica que su fondo tiene una cartera diversificada con un 49,8% en acciones, un 40,3% en bonos y un 9,7% en efectivo y derivados para mayor liquidez, si bien ha declarado que invertirá más en activos alternativos. Al invertir en un fondo equilibrado, se obtiene el beneficio inmediato de esta combinación diversificada. 

Donde ambos ganan

El enfoque correcto no consiste simplemente en elegir si es mejor un ETFs o un fondo mutuo, sino qué tipo. Todo dependerá en gran medida de la estrategia de inversión, las comisiones, las condiciones del mercado y la habilidad de los gestores del fondo, y especialmente de si el fondo sigue un enfoque activo o pasivo. No obstante, aquí presentamos una comparación general.

Los ETFs tienen una mayor rentabilidad general y comisiones más bajas.

Esto se debe a que son fondos pasivos que no buscan superar un índice de mercado específico, sino simplemente replicarlo. Por lo tanto, no requieren un equipo de gestores que realice análisis constantes. Por esta razón, en general, suelen ofrecer mejores resultados financieros a sus inversores, tanto por sus menores comisiones como por sus menores impuestos.

Los Fondos Mutuos Tienen una Orientación más Inteligente.

Un gestor profesional elige qué inversiones comprar y vender con el objetivo de generar rentabilidades superiores a las de un índice de referencia. Sin embargo, esto es extremadamente difícil; si bien muchas inversiones pueden superar al índice durante ciertos periodos, este rendimiento no se mantiene durante décadas. Otro problema es la gran cantidad de gestores de fondos que compiten por las mismas oportunidades. Por lo tanto, conviene ser cauteloso al asumir comisiones más altas y confiar en que estás realmente se traducirán en mejores resultados.

Los fondos de inversión cuentan con gestores que saben identificar empresas sobrevaloradas y las abandonarán cuanto antes.

¿Por qué es Importante la Selección de Fondos?

No hay que apurarse a asumir que todos los ETFs son automáticamente mejores que los fondos mutuos. La calidad del fondo en sí importa más que la marca. Algunos ETFs  tienen un enfoque demasiado limitado o su diseño es demasiado imaginario. Un ETFs barato que replica un mercado inadecuado no lo convierte automáticamente en una buena opción.

Por el contrario, no todos los fondos de inversión son malos. Algunos cuentan con gestores experimentados, estrategias sólidas, comisiones razonables y una larga trayectoria de éxito. Siempre conviene analizar su rendimiento histórico, el nivel de riesgo y la estrategia que siguen.

En general los ETFs suelen ser la mejor opción para la mayoría de las personas que buscan crecimiento aunque si el precio y la gestión justifican el costo adicional, los fondos mutuos también pueden ser una buena adición a una cartera.